رويال للتأمين تحصل على تصنيف ائتماني جديد بنظرة مستقبلية مستقرة
رويال للتأمين تحصل على تصنيف ائتماني جديد بنظرة مستقبلية مستقرة
كتبت – عبير أحمد
حصلت شركة رويال للتأمين على مجموعة من التصنيفات الائتمانية المرموقة الصادرة عن وكالة AM Best العالمية، حيث منحت الوكالة الشركة تصنيف القوة المالية عند درجة عادل، إضافة إلى تصنيف الجدارة الائتمانية للجهة المصدرة طويل الأجل عند مستوى bb، إلى جانب التصنيف الوطني المصري عند درجة aaa.EG الذي يعكس مستوى استثنائياً من الجدارة الوطنية. وجاءت النظرة المستقبلية لجميع التصنيفات مستقرة.
ووفق ما نشرته الوكالة على موقعها الرسمي، تستند هذه التقييمات إلى قوة الميزانية العمومية للشركة، والتي تصنفها AM Best عند مستوى قوي، مدعومة برسملة معدلة وفقاً للمخاطر عند أعلى مستويات التقييم طبقاً لنموذج كفاية رأس المال BCAR. وتوقعت الوكالة استمرار نتائج النموذج عند هذا المستوى، مستندة إلى قدرة الشركة على توليد رأس المال داخلياً.
ورغم اتباع رويال للتأمين سياسة استثمارية محافظة في هيكل أصولها، إلا أن تركّز الاستثمارات داخل السوق المصرية يظل من العوامل التي تجعل الميزانية عرضة للتقلب في ظل ارتفاع مستوى المخاطر الاقتصادية والسياسية محلياً. كما أشارت الوكالة إلى أن اعتماد الشركة على إعادة التأمين يمثل عنصراً مقيداً لتقييم القوة المالية، ومع ذلك يتم تخفيف أثره عبر برنامج إعادة تأمين عالي الجودة.
وتتمتع الشركة بسجل إيجابي في أدائها التشغيلي، مدعومًا بعائد مرجّح جيد على حقوق الملكية خلال الفترة من 2020 إلى 2024، وبمعدل خسائر ومصاريف بلغ 28.8% و95.8% على التوالي في بيئة محلية تتسم بارتفاع معدلات التضخم. وتعتمد ربحية رويال بدرجة كبيرة على الدخل الاستثماري المدعوم بأسعار الفائدة المرتفعة، والذي مثل 77% من صافي الربح قبل الضريبة في العام المالي 2024 – 2023.
وتعكس التقييمات مكانة رويال بين أكبر ست شركات تأمين في السوق المصرية، مع تخصص ملحوظ في نشاطي تأمينات السيارات والتأمين الطبي، حيث بلغت الحصة السوقية للشركة 6% و4% على التوالي خلال العام المالي 2024. كما تحتفظ الشركة بدرجة من التنويع في نشاط الأقساط من خلال مجالات إضافية تشمل التأمين الهندسي والحريق والبحري، بينما يظل نشاطها مركزًا داخل السوق المحلية.
وفيما يتعلق بإدارة المخاطر المؤسسية، أشارت AM Best إلى أن المنظومة داخل الشركة في مرحلة تطور، مع اتخاذ خطوات جادة خلال السنوات الأخيرة لتعزيز الهياكل والعمليات، إلا أنها لا تزال بحاجة إلى تطوير إضافي لضمان ترسيخ إطار شامل لإدارة المخاطر وتوسيع ثقافة الوعي بها على مستوى جميع الإدارات.
